What Does Standard Deviation Mean?

What Does Standard Deviation Mean?
1. A measure of the dispersion of a set of data from its mean. The more spread apart the data, the higher the deviation. Standard deviation is calculated as the square root of variance.

2. In finance, standard deviation is applied to the annual rate of return of an investment to measure the investment's volatility. Standard deviation is also known as historical volatility and is used by investors as a gauge for the amount of expected volatility.

Investopedia explains Standard Deviation
Standard deviation is a statistical measurement that sheds light on historical volatility. For example, a volatile stock will have a high standard deviation while the deviation of a stable blue chip stock will be lower. A large dispersion tells us how much the return on the fund is deviating from the expected normal returns.
มันทำให้ง่ายต่อการจัดทำงบประมาณและการคาดการณ์ในค่าใช้จ่ายของบริษัท
As a lease agreement is almost always a fixed contract, it is relatively easy to budget and forecast with. The aจ่ายใช้mount can be worked into your businesses budget much more easily than an irregularly occurring lump sum; allowing you to keep a much better control over current and future cash flow. In the event that you need an item replacing quickly, you can do so with a relatively minor monthly adjustment to the budget, instead of a lump sum that could seriously damage cash flow.
Capital budgeting is an important tool for leaders of a company when evaluating multiple opportunities for investment of the firm’s capital. Every company has both a limited amount of capital available and a desire to deploy that capital in the most effective way possible. When a company is looking at, for example, acquisitions of other companies, development of new lines of business or major purchases of plants or equipment, capital budgeting is the method used to determine whether one option is better than another. There are several capital budgeting methods, each with its pros and cons.

Capital Budgeting by Payback Period

The most-used method of capital budgeting is determining the payback period. The company establishes an acceptable amount of time in which a successful investment can repay the cost of capital to make it. Investment alternatives with too long a payback period are rejected. Investment alternatives inside the payback period are evaluated on the basis of the fastest payback.

Payback method disadvantages include that it does not account for the time value of money.

Net Present Value Capital Budgeting

In net present value capital budgeting, each of the competing alternatives for a firm’s capital is assigned a discount rate to help determine the value today of expected future returns. Stated another way, by determining the weighted average cost of capital over time, also called the discount rate, a company can estimate the value today of the expected cash flow from an investment of capital today. By comparing this net present value of two or more possible uses of capital, the opportunity with the highest net present value is the better alternative.

A disadvantage of the net present value method is the method's dependence on correctly determining the discount rate. That calculation is subject to many variables that must be estimated.

The Internal Rate of Return Method

An advantage of capital budgeting with the internal rate of return method is that the initial calculations are easier to perform and understand for company executives who may not have a financial background. Excel has an IRR calculation function.

The disadvantage of the IRR method is that it can yield abnormally high rates of return by overestimating the value of reinvesting cash flow over time.



Read more: http://www.finweb.com/financial-planning/advantages-and-disadvantages-of-capital-budgeting.html#ixzz3cvQGfHK5

Results (Thai) 1:

ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานหมายถึงอะไร 1. การวัดการกระจายตัวของชุดของข้อมูลจากค่าเฉลี่ยของ ยิ่งแพร่กระจายข้อมูล แยกความแตกต่างสูง มีคำนวณส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานเป็นค่ารากที่สองของผลต่าง 2. ในทางการเงิน มีใช้ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของอัตราผลตอบแทนของการลงทุนในการวัดความผันผวนของการลงทุนประจำปี ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานเรียกว่าความผันผวนทางประวัติศาสตร์ และนักลงทุนใช้เป็นมาตรวัดสำหรับความผันผวนที่คาดไว้ Investopedia อธิบายส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานเป็นการวัดสถิติที่ sheds ไฟบนความผันผวนทางประวัติศาสตร์ ตัวอย่าง หุ้นผันผวนจะมีค่าเบี่ยงเบนมาตรฐานสูงในขณะที่ความแตกต่างของหุ้นบลูชิพที่มีเสถียรภาพจะลดลง กระจายตัวใหญ่บอกจำนวนผลตอบแทนจากกองทุนเป็น deviating จากคืนปกติที่คาดไว้ มันทำให้ง่ายต่อการจัดทำงบประมาณและการคาดการณ์ในค่าใช้จ่ายของบริษัทเป็นข้อตกลงการเช่าเกือบเสมอ สัญญาถาวร ได้ค่อนข้างง่ายงบประมาณ และการคาดการณ์โดย Aจ่ายใช้mount สามารถทำเป็นงบประมาณของธุรกิจของคุณได้อย่างง่ายดายมากขึ้นกว่ารวมทั้งหมดเกิดขึ้นอย่างไม่สม่ำเสมอ ช่วยให้คุณสามารถเก็บมากควบคุมดีกว่ากระแสเงินสดในอนาคต และปัจจุบัน ในกรณีที่คุณต้องการสินค้าแทนได้อย่างรวดเร็ว คุณสามารถทำสิ่งนั้น ด้วยการปรับรายเดือนค่อนข้างน้อยประมาณ แทนผลรวมทั้งหมด ที่อาจอย่างจริงจังต่อกระแสเงินสดCapital budgeting is an important tool for leaders of a company when evaluating multiple opportunities for investment of the firm’s capital. Every company has both a limited amount of capital available and a desire to deploy that capital in the most effective way possible. When a company is looking at, for example, acquisitions of other companies, development of new lines of business or major purchases of plants or equipment, capital budgeting is the method used to determine whether one option is better than another. There are several capital budgeting methods, each with its pros and cons.Capital Budgeting by Payback PeriodThe most-used method of capital budgeting is determining the payback period. The company establishes an acceptable amount of time in which a successful investment can repay the cost of capital to make it. Investment alternatives with too long a payback period are rejected. Investment alternatives inside the payback period are evaluated on the basis of the fastest payback.Payback method disadvantages include that it does not account for the time value of money.Net Present Value Capital BudgetingIn net present value capital budgeting, each of the competing alternatives for a firm’s capital is assigned a discount rate to help determine the value today of expected future returns. Stated another way, by determining the weighted average cost of capital over time, also called the discount rate, a company can estimate the value today of the expected cash flow from an investment of capital today. By comparing this net present value of two or more possible uses of capital, the opportunity with the highest net present value is the better alternative.A disadvantage of the net present value method is the method's dependence on correctly determining the discount rate. That calculation is subject to many variables that must be estimated.The Internal Rate of Return MethodAn advantage of capital budgeting with the internal rate of return method is that the initial calculations are easier to perform and understand for company executives who may not have a financial background. Excel has an IRR calculation function.The disadvantage of the IRR method is that it can yield abnormally high rates of return by overestimating the value of reinvesting cash flow over time.Read more: http://www.finweb.com/financial-planning/advantages-and-disadvantages-of-capital-budgeting.html#ixzz3cvQGfHK5

Results (Thai) 3:

ค่าเฉลี่ย ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานอะไร ?
1 การวัดการกระจายของชุดข้อมูลจากค่าเฉลี่ย แพร่กระจายเพิ่มเติมนอกจากข้อมูลสูงกว่าคน ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน คำนวณเป็นรากที่สองของความแปรปรวน

2 ในด้านการเงิน ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน ใช้กับอัตราผลตอบแทนของการลงทุนในการวัดของการลงทุนที่เพิ่มขึ้นส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน หรือที่เรียกว่า ความผันผวนทางประวัติศาสตร์และถูกใช้โดยนักลงทุนเป็นมาตรวัดสำหรับปริมาณที่คาดว่าเพิ่มขึ้น


Investopedia อธิบายส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน เป็นสถิติวัดที่หายไฟในประวัติศาสตร์การผวน ตัวอย่างเช่น หุ้นที่ผันผวนได้สูง ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐาน ส่วนเบี่ยงเบนของหุ้นบลูชิพที่มีเสถียรภาพจะต่ำลงการกระจายขนาดใหญ่บอกเราว่าผลตอบแทนกองทุนมีการเบี่ยงเบนไปจากปกติ คาดผลตอบแทนมาก

เป็นมันทำให้ง่ายต่อการจัดทำงบประมาณและการคาดการณ์ในค่าใช้จ่ายของบริษัทข้อตกลงการเช่าเกือบเสมอสัญญาถาวร มันค่อนข้างง่ายในงบประมาณและพยากรณ์ด้วยเป็นจ่ายใช้ภูเขาสามารถทำงานในธุรกิจของคุณในงบประมาณได้ง่ายกว่าการเกิดก้อนไม่เรียบ ; ช่วยให้คุณเก็บดีกว่าควบคุมปัจจุบันและกระแสเงินสดในอนาคต ในกรณีที่คุณต้องการรายการแทนได้อย่างรวดเร็ว คุณสามารถทำเพื่อให้มีการปรับปรุงรายเดือนค่อนข้างรองงบประมาณ แทนที่จะเป็นเงินก้อนที่สามารถสร้างความเสียหาย
กระแสเงินสด